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BarnBridge
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BarnBridge
BarnBridge(2019년 설립, 2020년 9월 출시)는 시장 위험에 대한 사용자의 노출도를 조정하는 거래 가능한 토큰을 생성하기 위한 탈중앙화 금융(DeFi) 프로토콜로 작동하는 크로스 플랫폼 변동성 파생상품 프로토콜입니다[[14]]. 출시 며칠 전, 유동성 풀은 이자 농사꾼(yield farmers)들의 관심을 끌며 2억 달러 이상의 자금을 풀로 유치했습니다. 2020년 10월 28일 기준, 이 풀의 총 예치 자산(TVL)은 4억 5천만 달러 이상을 기록했습니다[[5]][[15]][[2]][[3]]. 2026년 4월 기준, 이 프로젝트의 TVL은 약 84,000달러였습니다[[16]][[14]].
개요
BarnBridge의 아이디어와 백서는 원래 2019년 2분기에 개발되었습니다[4].
2020년 9월 10일, BarnBridge는 Fourth Revolution Capital과 ParaFi가 주도한 100만 달러 규모의 시드 라운드 마감을 발표했습니다. 기타 투자자로는 Kain Warwick(Synthetix), Stani Kulechov(Aave), Andrew Keys(DARMA Capital), Centrality, 그리고 Dahret Group이 참여했습니다. BarnBridge는 고정 수익 및 변동성 트랜치 제품을 통해 리스크를 토큰화하는 것을 목표로 합니다. 이번 펀딩 라운드는 BarnBridgeDAO와 Smart Yield Bond와 같은 핵심 제품의 개발 비용을 충당하기 위해 마련되었습니다[5].
Smart Yield Bond는 부채 기반 파생상품을 통해 이자율 변동성을 완화하는 프로토콜입니다. 풀링된 담보는 다양한 프로토콜에 예치되며, 여기서 발생하는 수익을 서로 다른 수준의 리스크 노출도를 가진 여러 트랜치(tranches)로 묶습니다. 예를 들어, 수익률은 낮지만 리스크가 적은 트랜치에 투자하거나 그 반대의 경우를 선택할 수 있습니다.
2020년 9월 10일, BarnBridge는 Fourth Revolution Capital과 ParaFi가 주도한 100만 달러 규모의 시드 라운드 마감을 발표했습니다. 이번 펀딩 라운드는 BarnBridgeDAO와 Smart Yield Bond와 같은 핵심 제품의 개발을 지원하기 위한 것이었습니다.
BarnBridge 프로젝트에 대한 자세한 내용은 아래 영상에서 확인할 수 있습니다.
2020년 10월 18일, BarnBridge의 첫 번째 유동성 채굴 풀이 총 예치 자산(TVL) 1억 달러 이상을 기록하며 출시되었습니다. USD Coin, DAI, sUSD 예치로 구성된 이 채굴 풀은 출시 전부터 수백만 달러를 축적하기 시작했습니다. 풀 출시 후 20시간이 채 되지 않아 컨트랙트에 1억 7,500만 달러가 예치되었습니다[6].
2020년 10월 25일, BarnBridge의 유동성 풀이 공식 출시되었으며 출시 한 시간 만에 100만 달러 이상의 유동성이 유입되었습니다. 이러한 성장의 상당 부분은 이자 농사 덕분이었습니다. 또한 회사 측에 따르면, 공식 출시 전 이미 이자 농부들이 2억 달러 이상을 풀에 스테이킹한 상태였습니다. 2020년 10월 26일 기준, 해당 풀의 TVL은 3억 달러 이상을 기록하고 있습니다[3][7][8].
BarnBridge NFT
2020년 10월 5일, BarnBridge는 $BOND라는 티커를 사용하는 BarnBridge 대체 불가능 토큰(NFT)을 발표했습니다. BarnBridge NFT는 약 20명의 예술가들이 참여하여 만든 협업 프로젝트입니다. $BOND는 InfiNFT에 의해 민팅되고 OpenSea에서 확인할 수 있는 200개의 완전한 ERC-721 준수 토큰에 대한 계약입니다. 모든 $BOND NFT는 세상에 단 하나뿐입니다. 컬렉션 내에 유사한 것들이 있을 수 있지만, 완전히 동일한 것은 단 하나도 없습니다[9].
유동성 마이닝 프로그램
2020년 9월, BarnBridge는 2단계로 구성된 유동성 마이닝 프로그램을 발표했습니다. 이들은 $BOND 토큰 배포와 관련하여 서로 다른 사양을 가진 두 개의 순차적인 스테이킹 계약인 '이자 농사(Yield Farming)'와 '유동성 풀 인센티브화(Liquidity Pool Incentivization)'를 출시할 계획을 세웠습니다[10].
이자 농사 (Yield Farming)
이자 농사 스테이킹 계약은 총 공급량의 8%를 보유하고 있으며, DAI, USDC, sUSD를 스테이킹한 커뮤니티 구성원들에게 분배되었습니다. 이 세 가지 스테이블 코인(DAI, USDC, sUSD)은 BarnBridge의 첫 번째 제품인 SMART Yield BOND에서 활용될 초기 수익 창출 자산 세트로 선정되었습니다.
참가자들은 각 에포크(epoch)가 종료될 때 수익을 수확할 수 있었습니다. 각 에포크는 1주일 동안 지속되었으며, 매 에포크마다 동일한 수량의 $BOND 토큰이 분배되었습니다. 참가자의 수확량은 풀에 스테이킹된 총 금액 대비 본인이 스테이킹한 스테이블 코인의 수량을 기준으로 결정되었습니다. 모든 참가자는 에포크 기간 동안 풀에 자산을 추가하고 스테이킹된 시간에 비례하여 보상을 받을 수 있었으나, 보상을 수확하기 위해서는 에포크가 끝날 때까지 자금을 스테이킹 상태로 유지해야 했습니다.
유동성 풀 인센티브화 (Liquidity Pool Incentivization)
이자 농사(Yield Farming) 프로그램의 첫 번째 에포크(1주일)가 종료된 후, 유동성 풀 인센티브화가 시작되었습니다. 이 이니셔티브의 핵심 개념은 장기 유동성 공급자에게 보상을 제공하는 것이었습니다. BarnBridge는 유동성 풀 공급자에게 보상을 제공하기 위한 수단으로 Uniswap V2의 BOND/USDC 유동성 풀 토큰(USDC_BOND_UNI_LP)을 사용했습니다. 유동성 풀 인센티브화 이니셔티브는 총 100주 동안 운영되도록 설정되었으며, 각 에포크는 1주일간 지속되었습니다. 에포크가 종료될 때 사용자는 자신의 $BOND를 수확(harvest)할 수 있었습니다. 이 이니셔티브에는 총 2,000,000 $BOND 토큰이 할당되었으며, 각 에포크마다 20,000 $BOND 토큰이 배정되었습니다.
BarnBridge DAO
창립자(Founders), 시더(Seeders) 및 고문(Advisors)들은 Launch DAO를 시작으로 소유 지분을 나타내기 위해 양도 가능한 토큰을 사용하는 Aragon DAO 회사 템플릿을 채택했습니다. 의사 결정에는 지분 가중 투표 방식이 사용됩니다. Launch DAO의 거버넌스 토큰은 $BBVOTE입니다. 지분 배분은 창립자 45%, 시더 45%, 고문 10%로 구성됩니다. 최소 임계값은 62%로 설정되어 있으며, 이는 제안이 통과되기 위해 최소 62%의 찬성표를 얻어야 함을 의미합니다.
BarnBridge DAO
BarnBridge DAO는 $BOND 커뮤니티에 의해 거버넌스가 이루어집니다. BarnBridge DAO는 프로토콜과 그 모든 기능에 대한 완전한 통제권을 가집니다. BarnBridge는 다이아몬드 표준(EIP-2535)을 사용하며, 이를 통해 사용자는 향후 프로토콜의 버전 2로 전환할 때 모든 구성원이 토큰을 제거할 필요 없이 프로토콜을 업그레이드할 수 있습니다.
BarnBridge DAO는 커뮤니티의 안녕을 위한 최선의 조치를 시행할 수 있는 탈중앙화된 방식으로 의사결정을 내릴 수 있기 때문에 BarnBridge 플랫폼의 핵심 구성 요소가 됩니다.
- SMART Yield Bonds: 전체 DAO 설정은 SMART Yield Bonds를 향한 경로를 공고히 하기 위해 구축되었습니다. 이는 BarnBridge 플랫폼의 첫 번째 DeFi 제품입니다. 투표 DAO는 이 핵심 메커니즘을 활용하고자 하는 누구나 참여할 수 있는 풀을 배포할 수 있습니다.
- SMART Alpha Bonds: SMART Yield Bonds의 모델을 따라, DAO는 SMART Alpha Bonds의 설정 및 매개변수를 제어합니다.
토큰 - $BOND
BOND는 ERC20 토큰입니다. 이 토큰은 시스템 내 스테이킹에 사용되며, 거버넌스 모듈이 출시되면 거버넌스 토큰으로도 사용됩니다. ERC-20 표준을 준수하므로 $BOND 토큰은 모든 거래소에서 거래가 가능하며, 모든 지갑에 보관할 수 있어 전 세계 누구나 접근할 수 있습니다. BOND 토큰은 Ethereum, Arbitrum, 그리고 Optimism 네트워크에서 사용할 수 있습니다[16].
토큰 경제학 및 시장 데이터
2026년 4월 기준, BOND 토큰의 시장 데이터는 다음과 같습니다[14][16]:
- 유통 공급량: 7,910,262 BOND
- 총 공급량 및 최대 공급량: 10,000,000 BOND
- 시가총액: 약 $337,374
- 역대 최고가: $185.93 (2020년 10월 27일)
- 역대 최저가: $0.03186 (2026년 3월 29일)
컨트랙트 주소
다양한 블록체인에서 사용되는 BOND 토큰의 공식 컨트랙트 주소는 다음과 같습니다[16]:
- Ethereum:
0x0391d2021f89dc339f60fff84546ea23e337750f - Arbitrum One:
0x0d8616196234b6b6d514931a2936a546064a4e1 - Optimism:
0x3e76d3f25c7e0b5de83664d4b1a4a496a76747
초기 베스팅 일정
베스팅 일정은 특정 시점에 사용자들에게 큰 부담이 되는 대규모 물량 해제(cliff)가 발생하지 않도록 설정되었습니다. 창립자, 시드 투자자 및 어드바이저에게 할당된 토큰은 스마트 컨트랙트에 잠금 처리되었으며, 2년에 걸쳐 매주 해제되었습니다. 베스팅 기간은 2020년 이자 농사(Yield Farming) 방식이 활성화되었을 때 시작되었습니다. 세부 사항은 다음과 같습니다:
- $BOND 토큰 총 발행량: 10,000,000
- 창립자, 시드 투자자 및 어드바이저에게 할당된 $BOND 토큰 비율: 22%
- 베스팅 대상 $BOND 토큰 총량: 2,200,000
- 베스팅 기간: 100주
- 해제 주기: 1주일
- 매주 해제되는 $BOND 토큰 양: 22,000
- 매주 해제되는 $BOND 토큰 비율: 0.22%
BarnBridge 거버넌스
BarnBridge DAO는 제품의 기반을 형성하며, BOND ERC-20 토큰에 의해 관리됩니다. BOND 토큰의 총 공급량은 10,000,000개로 고정되어 있습니다. 토큰 스마트 컨트랙트에는 민팅(발행) 기능이 없습니다. BarnBridge 스테이킹 컨트랙트는 'Barn'이라 불리며, Nick Mudge가 개발한 구조를 바탕으로 구축되었습니다. DAO의 투표는 거래가 불가능한 vBOND 토큰으로 수행됩니다. vBOND를 획득하려면 사용자는 BOND 토큰을 스테이킹하거나 락업해야 합니다.
- 사용자는 BOND를 최대 1년 동안 락업하고 보너스 vBOND를 받을 수 있습니다.
- 보너스는 선형적입니다 - 최대 1년, 최대 2배의 배수가 적용됩니다.
- 보너스는 락업 기간에 따라 선형적으로 감소합니다.
직접 예치: DAO 스테이킹
DAO에 토큰을 스테이킹하는 것은 BOND 토큰을 시작하는 가장 간단한 방법입니다. 스테이킹의 주된 목적은 사용자가 투표권을 얻는 것이지만, 2021년 2월 8일에 보상 풀이 도입되었습니다. 이 풀은 조기에 가입한 DAO 참여자들을 위한 보너스로 생성되었으며, 610,000 BOND 토큰이 미리 충전되었고 50주 동안 유지되도록 설정되었습니다. 이 프로그램은 현재 종료되었습니다. 사용자는 투표권을 통해 커뮤니티 자원을 사용하는 방법에 대한 제안을 하거나 투표에 참여할 수 있습니다.
유동성 공급
유동성 공급과 관련하여 BOND는 다양한 옵션을 제공합니다. USDC/BOND Uniswap v2 풀은 유동성이 가장 풍부하며 많은 인센티브가 제공됩니다. 이 풀은 2020년 10월 26일에 활성화되었습니다. 이 노력의 취지는 BarnBridge의 비전에 지속적으로 자금을 투입하는 장기 USDC/BOND 풀 유동성 공급자들에게 프로토콜에 대한 더 많은 제어권을 보상으로 제공하는 것입니다.
BOND 보상을 받기 시작하려면, 사용자는 유동성을 공급하고 BarnBridge에서 USDC_BOND_UNI_LP 토큰을 스테이킹해야 합니다.
DAO에서 스테이킹하는 방법
참여자는 BOND를 잠금 해제된 상태로 두거나 최대 1년 동안 잠글 수 있는 옵션이 있습니다. 잠금 해제된 BOND 1개는 vBOND 투표권 1개와 동일하며, BOND 1개를 1년 동안 잠그면 vBOND 투표권 2개와 동일합니다. 이 보너스는 잠금 잔여 시간에 비례하여 선형적으로 감소합니다. 1년 동안 잠글 경우, 6개월 후에는 보너스의 50%만 남고, 9개월 후에는 25%가 남으며, 1년이 지나면 스테이킹된 BOND와 vBOND의 수량이 동일해집니다.
BarnBridge 거버넌스는 BOND 토큰 보유자가 제어하는 BarnBridge DAO를 중심으로 구성됩니다. DAO는 프로토콜과 그 안에 내장된 기능에 대해 완전한 통제권을 가집니다. $BOND 토큰은 시스템의 거버넌스 토큰 역할을 하며, $BOND 보유자에게 플랫폼 개선 사항에 대해 투표할 수 있는 권한을 부여합니다. BOND는 거버넌스 시스템과 인센티브 보유자를 결합하여 시스템 내의 다양한 참여자들의 이해관계를 일치시키는 수단으로 작용합니다. 또한 $BOND는 보안 및 정책을 제어하는 데에도 사용됩니다. DeFi 프로토콜의 성공은 구성원에게 인센티브를 제공하고 보안, 지속 가능성 및 참여자의 복지를 목표로 하는 탈중앙화된 자동 거버넌스에 달려 있습니다.
SMART Exposure
추적 대상 자산의 가격이 변동하면 SMART Exposure가 자동으로 리밸런싱을 수행하여 목표 비율이 밀접하게 유지되도록 합니다. 결과적으로 사용자는 인간의 개입 없이도 포트폴리오 집중도 관리를 자동화할 수 있습니다.
SMART Exposure를 통해 사용자는 완전히 수동적인 상태를 유지하면서 기초 ERC-20 토큰 쌍 내에서 특정 비율을 유지할 수 있습니다. 예를 들어, 사용자가 비트코인 대비 ETH의 가치를 추종하고자 한다면, ETH 50%와 wBTC 50%의 목표 할당량을 설정할 수 있습니다. 마찬가지로, 이더리움 대비 DeFi의 상대적 성과를 관찰하기 위해 DPI(Index Coop의 DeFi 지수 토큰) 50%와 ETH 50%의 SMART Exposure 포지션에 진입할 수도 있습니다. 특정 시장 조건에서 SMART Exposure는 편리하고 비수탁적인 방식으로 리스크 조정 재설정 방법을 제공함으로써 매수 후 보유 전략을 능가할 수 있습니다.
이 기능은 SMART Exposure가 자체 자산 풀을 유지하기 때문에 가능합니다. 사용자는 균형을 맞추고자 하는 ERC-20 자산을 예치하고, 유지하고 싶은 인기 있는 비율 중 하나를 선택한 다음, 자동으로 재보정되도록 할 수 있습니다.
SMART Exposure 포지션은 시간 기반 또는 비율 편차 임계값이 충족된 후에 리밸런싱됩니다. 포지션 비율이 정의된 임계값 이상으로 목표에서 벗어나거나, 마지막 리밸런싱 이후의 시간이 정의된 리밸런싱 빈도를 초과하면 키퍼 봇(keeper bots)에 의해 리밸런싱이 트리거됩니다. 리밸런싱 가스 비용은 기초 풀링된 담보에서 충당되므로 개별 리밸런싱 거래에 비해 훨씬 저렴합니다. 임계값은 DAO 투표를 통해 모든 SMART Exposure 풀에 대해 설정할 수 있습니다. 내부 백테스트 결과, 5~10% 사이의 편차 값이 가장 좋은 성과를 보였습니다.
SMART Exposure 토큰
수동적 관리: 완전 자동화된 리스크 재조정(rebalancing)을 통해 수동으로 리스크를 모니터링하거나 조정할 필요가 없습니다.
구성 가능성: Exposure 토큰은 대체 가능한 ERC-20 토큰으로, 담보로 사용하거나 다른 프로토콜 및 서비스와 연동할 수 있습니다.
편의성: 전략 토큰을 사용하여 신속한 예치, 교환 및 상환이 가능합니다.
낮은 가스(gas) 비용: 재조정에 발생하는 가스 수수료는 모든 유동성 공급자에게 분산됩니다.
효율성 및 예측 가능성: 체인링크(Chainlink) 가격 피드 오라클을 기반으로 하며 BarnBridge 유동성 풀에 의해 뒷받침됩니다.
노출 토큰 (eTokens)
어떤 토큰 쌍에 대해서든, SMART Exposure는 최대 5개의 서로 다른 비율(또는 "트랜치")을 처리할 수 있습니다. 각 노출 비율은 대체 가능한 ERC-20 토큰으로 표시되므로, 전략 간 전환, 2차 시장에서의 매수 및 매도, 그리고 다른 프로토콜의 담보로 사용하는 것이 간단합니다. 노출 토큰은 고유한 티커를 가집니다. 예를 들어, wBTC 50%, ETH 50%에 대한 노출 토큰은 bb_ET_ETH50/WBTC50이라고 불리며, 그 의미는 다음과 같습니다:
- bb - BarnBridge
- ET - 노출 토큰 (exposure token)
- ETH50/WBTC50 — ETH 50%, wBTC 50%
사용자가 기초 자산 토큰을 풀에 예치하면, 자신의 포지션을 나타내는 eToken을 받게 됩니다. 예치된 자금은 기초 자산 중 하나 또는 둘 모두에 자금을 공급하는 데 사용될 수 있습니다. SMART Exposure 풀의 기초 자산은 2차 시장에서 노출 토큰으로 상환될 수 있습니다. 또한 사용자는 다양한 노출 비율을 위해 풀 간에 eToken을 거래할 수도 있습니다.
SMART Exposure 사용하기
다중 자산 HODLer는 SMART Exposure 토큰을 사용하여 보유 자산을 수동적으로 다각화하고 예측 불가능한 암호화폐 시장을 관리할 수 있습니다.
AMM 풀
더 큰 알파: AMM과 비교했을 때, SMART 노출(SMART exposure)의 리밸런싱 기법은 더 높은 초과 수익을 창출합니다. AMM의 지속적인 리밸런싱은 변동성 수확(volatility harvesting) 측면에서 성과가 저조하며, 특히 수수료 수입을 고려하지 않을 때 더욱 그러합니다.
공개 시장 조작 기반 포트폴리오 관리자
자동화: BarnBridge 키퍼 네트워크가 추가적인 조정(단계), 마켓 메이커, 더치 옥션 등 없이 리밸런싱을 처리합니다.
동일한 토큰 쌍의 서로 다른 노출 비율에 대해 동일한 유동성 풀을 활용하므로 더 높은 유동성을 제공합니다.
고정 할당 전략 및 효과적인 자금 관리는 다음과 같은 이유로 SMART Exposure를 통해 더 잘 수행될 수 있습니다:
- 수동적 관리: 완전 자동화된 리밸런싱으로 포지션 리스크를 수동으로 모니터링하고 조정할 필요가 없습니다.
- 편리함: 자산 쌍에 대한 리스크 노출 조정이 ERC-20 노출 토큰을 사고파는 것만큼 간단합니다.
- 효율성: 리밸런싱 전략이 예측 가능하고 최소한의 슬리피지로 실행됩니다.
- 잠재적 세금 최적화: 암호화폐 현물 거래에 과세하는 관할 구역에서 SMART Exposure는 직접 리밸런싱할 때 발생하는 세금 문제를 제거할 수 있습니다.
- 결합성: eToken은 대체 가능한 ERC-20 토큰이므로 다른 프로토콜 및 서비스에 쉽게 통합되거나 담보로 사용될 수 있습니다.
SMART Alpha
사용자는 SMART Alpha 풀에서 특정 ERC-20 호환 자산(예: ETH, wBTC, UNI)에 대해 시니어(Senior) 또는 주니어(Junior) 포지션을 취할 수 있습니다.
- 가격이 하락하면 주니어는 기초 자산의 일부를 시니어 풀에 지급해야 하지만, 가격이 상승하면 주니어는 더 많은 기초 자산을 받게 됩니다.
- 상승 시의 부분적인 노출에 대한 대가로, 시니어는 특정 임계값까지 전체적인 가격 보호를 받습니다.
시니어 및 주니어 풀의 포지션은 모두 ERC-20 유동성 증명(예: senETH, junETH)으로 표시됩니다.
SMART Alpha 사용 방법
현재 버전의 SMART Alpha에서 시니어 이율(Senior rates)은 주니어 측 풀 점유율의 함수로 계산됩니다. 시니어 예치자가 달러 표시 손실을 입기 전까지 기초 자산이 한 주 동안 겪을 수 있는 최대 하락폭을 시니어 이율이라고 합니다.
주니어 점유율은 특정 ERC-20 토큰 풀에서 주니어 예치자가 차지하는 비중으로 정의됩니다. 현재 SMART Alpha 모델에서 유의해야 할 두 가지 사항은 다음과 같습니다:
- 주니어 풀 점유율의 80%가 시니어 이율을 계산하는 데 사용됩니다.
- 특정 기간 동안 시니어 이율은 35%의 하락 보호(downside protection)로 설정됩니다.
SMART Alpha는 다음과 같은 경우에 완벽하게 적합합니다:
- 트레저리 프로젝트(Treasuries Project): SMART Alpha 시니어 포지션은 하락 가격 보호를 제공하는 동시에, 자체 자산을 대량 보유한 프로젝트 팀과 DAO의 열성적인 사용자들을 위해 레버리지를 보조합니다.
- 담보 대출 차입자: 적절한 2차 시장 유동성을 갖춘 시니어 포지션은 DeFi 대출 시장에서 변동성이 낮은 담보원이 될 수 있습니다.
- DeFi 트레이더: 주니어 포지션은 다른 DeFi 솔루션과는 차별화된 형태의 레버리지를 제공하며, 이는 롱테일 자산(long tail of assets)에 대해 이용 가능한 유일한 레버리지 형태일 수 있습니다.
보안
BarnBridge는 Hacken을 포함한 전문 업체들로부터 보안 감사를 받았습니다. 또한, 이 프로젝트는 보안 연구원들이 취약점을 찾아 보고하도록 장려하기 위해 Immunefi와 함께 활발한 버그 바운티 프로그램을 운영하고 있으며, 최대 보상액은 $250,000입니다[16].
BarnBridge 구매 방법
- BOND를 지원하는 거래소에서 계정을 개설합니다. BOND 거래가 가능한 주요 거래소로는 Gate.io, Kraken, Uniswap V2[14][16] 등이 있습니다.
- 계정에 자금을 입금합니다.
은행 송금으로 계정에 자금을 충전하거나, 신용카드 또는 체크카드로 결제하거나, 암호화폐 지갑에서 암호화폐를 입금하여 BarnBridge를 구매할 수 있습니다.
- BarnBridge 구매
BarnBridge 구매를 완료한 후 BOND를 보관할 최적의 지갑을 찾으십시오. BOND는 ERC-20 토큰이므로 모든 이더리움 호환 지갑에 보관할 수 있습니다.
BarnBridge 판매 방법
- Gate.io, Kraken 또는 Uniswap V2와 같이 BOND가 상장된 거래소에 로그인합니다[14][16]. (사용자가 BarnBridge를 디지털 지갑에 보관 중인 경우, 판매할 암호화폐 거래소를 비교해 보세요)
- 매도 주문을 생성합니다. (판매할 BOND 수량을 선택합니다)
- 거래를 완료합니다. (판매 가격과 수수료를 확인하고 BarnBridge 판매를 종료합니다)
풀 1 & 풀 2
BarnBridge의 초기 두 풀은 서로를 크게 구별 짓는 고유한 특징을 가지고 있었습니다. 풀 1 직후에 출시된 풀 2는 보안 조치를 더 많이 포함하고 있었는데, 이는 이와 같은 미감사 스마트 컨트랙트에서 보안의 필요성이 매우 중요하기 때문입니다. 풀 2는 유니스왑(Uniswap) 풀로 구성되어 더욱 안전하고 보안성이 높습니다. 반면 풀 1은 회사에서 직접 처음부터 구축했습니다.
USDC/BOND LP 풀
2020년 10월 26일, USDC/BOND 유동성 풀 인센티브 제도가 시작되었습니다. 이 노력의 취지는 Uniswap USDC/BOND 풀의 장기 유동성 공급자들에게 BarnBridge의 목표에 대한 지속적인 지지를 보여줌에 따라 프로토콜에 대한 통제권을 점진적으로 부여하여 보상하는 것이었습니다.
풀에 스테이킹하려면 사용자는 다음 두 단계를 완료해야 합니다:
- USDC와 BOND를 모두 공급하여 LP 토큰을 획득합니다.
- 해당 LP 토큰을 스테이킹합니다.
BOND 홀딩 풀(hodl pool)
2020년 11월 16일, BOND 홀딩 풀이 출시되었습니다. 이 풀은 12 에포크(주) 동안 지속되었으며, 사용자들에게 보상으로 60,000 BOND 토큰을 지급했습니다. 2021년 2월 8일, BOND 홀딩 풀이 종료되었습니다. 아직 보상을 수령하지 않은 사용자들은 앱 내의 풀 페이지로 이동하여 보상을 청구할 수 있습니다.
DAO 스테이킹 풀
2021년 2월 8일, DAO 스테이킹 풀이 출시되었습니다. 이는 조기에 참여한 DAO 참가자들을 위한 보너스로 만들어졌습니다. 사용자들은 투표권뿐만 아니라 DAO 보상 풀에서 인센티브를 얻습니다. 610,000 BOND 토큰이 풀에 예치되었으며, 이는 50주에 걸쳐 분배될 예정이었습니다. 이 프로그램은 현재 종료되었습니다.
두 설계의 주요 차이점은 비영구적 손실(impermanent losses)의 발생 가능성이 더 높다는 점입니다. 즉, 유니스왑을 사용함으로써 사용자가 풀에서 얻는 APY 수익이 '가격 발견 과정 중'의 변동성으로 인한 더 큰 손실을 보다 쉽게 상쇄할 수 있음을 의미합니다. 해당 회사는 미디엄(Medium) 포스팅을 통해 리스크의 차이를 다음과 같이 설명했습니다.
풀 2에 참여하는 것은 풀 1에 참여하는 것보다 훨씬 더 투기적입니다. 이는 포커와 같습니다. 카지노에 카드 샤크(도박꾼)가 있는 것처럼 풀 2에도 전문가들이 존재합니다[11].
팀
- Troy Murray - 공동 창립자[12]
Troy는 암호화폐 중심의 아티스트 컬렉티브인 RUDE labs의 창립자입니다. 2012년 비트코인(Bitcoin)에 매료된 이후 줄곧 그 세계를 탐구해 온 Troy는 블록체인(Blockchain)이 미디어와 아티스트에게 제공할 수 있는 다양한 이점을 연구해 왔습니다. Troy는 이더리움 기반 이니셔티브에 중점을 두고 암호화폐 분야 안팎에서 대부분의 시간을 보냈습니다. 이전에는 미디어와 엔터테인먼트의 탈중앙화를 시도한 SingularDTV/Breaker 및 snglsDAO에서 근무했습니다. 2016년에는 이더리움(Ethereum) 코인을 활용한 Title III 지분형 크라우드 펀딩 플랫폼 프로젝트를 진행했습니다.
- Tyler Ward - 공동 창립자
Tyler는 디지털 자산에 특화된 최고의 마케팅 및 UI/UX 기업 중 하나인 Proof Systems의 CEO입니다. Tyler는 ConsenSys, Earn.com(코인베이스(Coinbase)에 인수됨), FOAM, Dether, Grid+뿐만 아니라 Centrality, Sylo(뉴질랜드에 30만 명의 회원을 보유한 탈중앙화 메시징 dApp), NEAR 프로토콜(NEAR Protocol), DARMA Capital, SingularDTV 및 snglsDAO와 협력해 왔습니다. 그는 2016년 말에 암호화폐 관련 업무를 시작했으며, 이후 다수의 이커머스 비즈니스를 인수 및 매각했습니다.
- Milad Mostavi - 소프트웨어 아키텍트
Milad는 DigitalMOB의 공동 창립자이자 CEO입니다. 그는 지난 5년 동안 ConsenSys와 함께 수십 개의 프로젝트를 수행한 노련한 소프트웨어 아키텍트입니다. 그는 SingularDTV와 Gnosis의 성공적인 출시를 도왔으며, SingularDTV의 엔터테인먼트 탈중앙화 생태계 성장을 조율하는 데 중추적인 역할을 했습니다.
- Dragos Rizescu - 풀스택 개발자
Digital MOB에서 Dragos는 제품 개발을 담당하고 있습니다. 그는 풀스택 프로그래밍 배경을 가지고 있으며 확장성이 뛰어난 사용자 인터페이스 구축에 열정을 가지고 있습니다. Dragos는 지난 5년 동안 web3 기술의 최전선에 있었습니다. 그는 고가치 실물 자산에 투명성, 추적성 및 거래 가능성을 제공하는 블록체인 공급망 솔루션인 Treum.io를 공동 창립했습니다. 그는 개발자로서 Gnosis와 SingularDTV를 출시한 핵심 팀의 일원이었으며, Alethio를 비롯한 생태계 내의 여러 프로젝트에 자문과 지원을 제공했습니다.
- Bogdan Gheorghe
Bogdan은 스스로를 DeFi 매니아라고 생각합니다. 수학 및 데이터 과학 배경을 가진 그는 지난 2년 동안 Alethio에서 블록체인 데이터에 대한 통계 분석을 수행했으며, Alethio 제품군에 DeFi의 특성을 가미하기 위해 거의 모든 DeFi 프로토콜을 사용하고 연구했습니다. 그는 Codefi DeFi 데이터 API의 개발 및 영업 업무를 담당하며 모든 주요 프로토콜 팀과 소통해 왔습니다. 현재 그는 Digital MOB의 일원으로서 제품 소유자(Product Owner)로서 DeFi 제품 개발을 담당하고 있습니다.
고문/기술 파트너
- Aaron McDonald - Centrality 공동 창립자 및 CEO
Aaron은 20년 경력의 IT 산업 베테랑으로, 10억 달러 규모의 포트폴리오 관리를 포함하여 기술 기업의 모든 부문에서 팀을 이끈 경험이 있습니다. Aaron은 탈중앙화 기술을 사용하여 새로운 시장 혁신과 고객 경험을 창출하는 벤처 포트폴리오를 지원하는 1억 달러 규모의 글로벌 벤처 스튜디오인 Centrality를 공동 창립했습니다. Aaron은 전 세계 12개 이상의 벤처 캐피털 기업에서 이사회 멤버 또는 고문으로 활동하고 있습니다. Aaron은 2018년 기술 및 신흥 산업 부문에서 'EY 올해의 기업가상'을 수상했습니다.
- Atpar - ACTUS 프로토콜의 개발사
ACTUS 프로토콜을 개발한 기업으로, 이더리움 커뮤니티와 전통 금융(TradFi) 세계에 개방적이고 상호 운용 가능하며 마찰 없는 금융 생태계의 비전을 실현하는 데 필요한 도구를 제공하는 것을 미션으로 합니다. ACTUS 프로토콜의 핵심은 금융 약정 측면에서 모든 유형의 금융 계약 형태를 공식적으로 표현한 알고리즘 계약 형태 통일 표준(ACTUS)입니다.
파트너십
BarnBridge는 UMA와 파트너십을 맺고 'SMART' Alpha KPI 옵션을 제공합니다. BarnBridge DAO는 UMA 프로토콜을 활용한 테스트 유동성 채굴 캠페인을 위해 최대 10,000 BOND의 사용을 승인했습니다. 이 유동성 채굴 프로그램은 Ethereum 메인넷의 ETH (USD) 및 BTC (USD) 풀에서 SMART Alpha 주니어 및 시니어 포지션의 2차 유동성을 부트스트랩하는 데 사용될 예정입니다[13].
KPI 옵션
KPI(핵심 성과 지표) 옵션은 유동성 채굴 참여자에게 지급하는 보상을 네이티브 자산 대신 제공함으로써 기존의 딜레마를 해결합니다. 대신, 사용자에게는 계약 기간 종료 시 에스크로 계약에 보관된 네이티브 자산에 대한 비례 배분 권리를 부여하는 토큰이 지급됩니다.
Across를 비롯한 DeFi 생태계에서 유동성 채굴은 플라이휠 효과를 촉발하는 효과적인 전략임이 입증되었습니다. 초기 사용자에게 프로젝트 네이티브 자산 형태의 상승 이익을 보상함으로써 긍정적인 위험 감수를 장려하고, 결과적으로 네트워크 효과가 뿌리 내릴 확률을 높입니다.
KPI 옵션이 포함된 합성 토큰은 만료일 이전에 프로젝트의 KPI가 미리 정해진 기준을 충족할 경우 추가 보상을 지급합니다. 옵션의 가치가 높아질수록 모든 KPI 옵션 보유자는 해당 KPI를 높이려는 동기를 갖게 됩니다. 이는 개별 토큰 보유자의 이익을 프로토콜의 전반적인 목표와 일치시키기 위해 설계되었습니다.
초기 로드맵
2021년까지의 개발 및 출시 단계를 상세히 설명하는 프로젝트의 초기 로드맵은 다음과 같았습니다.
2019
BarnBridge 아이디어가 탄생했습니다
2020
- 100만 달러 규모의 시드 라운드 마감
- LaunchDAO 출시
2020 (9월)
스마트 계약(Smart Contract) 개발 작업이 시작되었습니다.
2020년 (10월)
- 스테이킹 컨트랙트 출시
- BarnBridge BOND 토큰 출시
2020 (11월)
- BOND를 위한 BOND 스테이킹 계약 출시
- BarnBridgeDAO 발표
2020 (12월)
DAO 감사
2021 (1월)
BarnBridge DAO, DAO에 대한 최종 마무리 및 감사, 그리고 DAO 출시 (월말)
2021 (2월)
SMART Yield 출시, SMART Yield 마무리 및 감사, OpenZeppelin 감사, 그리고 Hacken 감사
2021 (3월)
- SMART Yield 출시
- 주니어 토큰 인센티브 프로그램 시작
2021 (5월)
- SMART Exposure 도입
- SMART Exposure 감사
2021년 (7월)
- SMART Exposure 출시
- Polygon 네트워크에서 SMART Exposure 및 SMART Yield 출시
2021 (9월)
- SMART Alpha 출시
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