LSD(유동성 스테이킹 파생 상품)는 SOL 보유자를 위한 최적화된 유동성 스테이킹 서비스를 제공하는 것을 목표로 하는 솔라나 네트워크의 유동성 스테이킹 프로토콜입니다. 이 플랫폼은 인공 지능과 스마트 풀을 활용하여 다양한 스테이킹 기회에 스테이킹된 자산을 자율적으로 할당하여 수익을 극대화하고 위험을 관리하도록 설계되었습니다. ^{[1] [2] [3]}

개요

LSD는 총 고정 가치(TVL)가 450억 달러인 산업으로 식별되는 유동성 스테이킹 부문에 초점을 맞춘 프로젝트입니다. 이 프로토콜의 주요 목표는 이 시장을 솔라나 생태계에 연결하고 네트워크에서 가장 많이 사용되는 스테이킹 플랫폼으로 자리매김하는 것입니다. 이 프로젝트 팀에는 2년 이상 솔라나 재단에서 근무한 것으로 알려진 수석 개발자가 포함되어 있어 더 넓은 솔라나 생태계와의 연결을 제공합니다. 플랫폼의 공식 X(트위터) 계정인 @LSDdotTech는 2025년 12월에 개설되었습니다. ^{[1] [2]}

LSD의 핵심 전제는 사용자를 위해 솔라나의 스테이킹 환경을 단순화하는 것입니다. 기본 스테이킹 보상, 최대 추출 가능 가치(MEV) 인센티브, 다양한 프로토콜의 추가 토큰 또는 포인트 기반 보상 시스템과 같은 다양한 수익 창출 기회 중에서 선택하는 데서 발생하는 복잡성을 해결하고자 합니다. 이러한 각 옵션에는 고유한 위험 및 유동성 프로필이 있습니다. LSD는 자산을 특정 시점에 가장 효율적인 기회라고 판단되는 곳에 동적으로 할당하는 시스템을 만들어 이 의사 결정 프로세스를 자동화하도록 설계되어 사용자가 검증자 또는 스테이킹 전략을 수동으로 선택하고 관리할 필요가 없습니다. ^[3]

프로젝트의 로드맵은 분산형 애플리케이션(DApp)으로 시작하여 솔라나 모바일을 위한 모바일 애플리케이션으로 이어지는 단계적 출시를 나타냅니다. 생태계는 기본 토큰인 $LSD를 통해 게이트될 예정이며, 토큰을 보유하거나 사용하는 것이 플랫폼 기능에 액세스하기 위한 전제 조건이 될 수 있음을 시사합니다. ^{[1] [2]}

아키텍처

LSD의 기술 아키텍처는 솔라나 블록체인을 기반으로 구축되었으며 AI 할당 엔진과 스마트 풀이라는 두 가지 주요 구성 요소를 중심으로 합니다. 이러한 구성 요소는 사용자 예치금을 관리하고 최적화하기 위해 함께 작동합니다. ^{[1] [3]}

AI 할당 엔진

AI 할당 엔진은 프로토콜의 핵심 로직 계층으로 기능합니다. 솔라나 생태계 내에서 사용 가능한 광범위한 스테이킹 기회를 지속적으로 분석하고 평가하도록 설계되었습니다. 엔진의 분석에는 기본 스테이킹 보상, 잠재적 MEV 인센티브, 다른 프로토콜의 추가 토큰 또는 포인트 에어드롭 자격, 각 기회의 관련 유동성 및 위험 수준을 포함하여 가장 효율적인 할당 전략을 결정하기 위한 여러 요소가 통합되어 있습니다. 이러한 지속적인 실시간 분석을 기반으로 엔진은 스마트 풀의 자금 흐름을 가장 유리하고 위험 조정된 전략으로 안내합니다. ^[3]

스마트 풀

스마트 풀은 사용자 자산 관리를 위한 기본 구성 요소입니다. 사용자가 LSD 플랫폼을 통해 SOL을 스테이킹하면 토큰이 이러한 풀에 집계됩니다. 풀은 AI 할당 엔진이 프로그래밍 방식으로 위임하는 자본 준비금 역할을 합니다. 이 풀 구조를 통해 프로토콜은 사용자의 개별 작업 없이도 다양한 검증자와 스테이킹 전략 간에 대량의 자본을 효율적으로 이동할 수 있습니다. 스마트 풀 내의 자금은 AI 엔진에서 내린 할당 결정을 실행하는 프로토콜의 스마트 계약에 의해 관리됩니다. ^{[1] [3]}

제품

이 프로젝트는 스테이킹 서비스를 사용자에게 제공하기 위해 단계별 제품 출시를 발표했습니다. ^[3]

분산형 애플리케이션(DApp)

출시 예정인 초기 제품은 LSD 프로토콜의 기본 인터페이스 역할을 할 DApp입니다. 이 애플리케이션은 사용자에게 플랫폼의 핵심 기능에 대한 액세스를 제공하여 SOL을 스테이킹하고 자동화된 수익 최적화 시스템과 상호 작용할 수 있도록 할 것으로 예상됩니다. ^{[1] [2]}

솔라나 모바일 앱

DApp 개발과 병행하여 팀은 솔라나 모바일을 위한 기본 애플리케이션도 만들고 있습니다. 이 앱은 솔라나의 모바일 플랫폼에서 사용자에게 원활하고 통합된 경험을 제공하여 모바일 장치에서 직접 스테이킹된 자산을 관리할 수 있도록 하는 것을 목표로 합니다. ^{[1] [3]}

기능

LSD는 사용자를 위한 스테이킹 프로세스를 자동화하고 최적화하기 위한 몇 가지 주요 기능으로 설계되었습니다. ^[3]

자율적이고 동적인 할당

프로토콜의 핵심 기능은 사용자의 스테이킹된 SOL을 자율적으로 위임하고 동적으로 이동하는 기능입니다. 이 시스템은 솔라나 생태계 내에서 선별된 "승인된" 스테이킹 기회 세트에 자금을 할당하도록 설계되었습니다. 이 동적 할당은 프로토콜이 사용자 개입 없이 시장 변화에 대응할 수 있음을 의미합니다. ^{[1] [3]}

지속적인 최적화

이 플랫폼은 스테이킹된 자산과 더 넓은 시장의 성과를 지속적으로 모니터링하도록 설계되었습니다. 수익률, 인센티브 및 인지된 위험 요소의 변화에 대응하여 실시간으로 할당 전략을 조정합니다. 이 기능은 사용자 자금이 프로토콜이 가장 효율적인 기회로 식별하는 위치에 지속적으로 배치되도록 하는 것을 목표로 합니다. ^[3]

자동화된 관리

할당, 최적화 및 위험 평가의 복잡성을 처리함으로써 LSD는 완전 자동화된 관리 경험을 제공하고자 합니다. 이를 통해 사용자는 검증자를 지속적으로 조사하거나 MEV 기회를 추적하거나 새로운 인센티브 프로그램을 활용하기 위해 자금을 수동으로 이동할 필요가 없습니다. ^[3]

사용자 위험 프로필

이 프로토콜은 사용자별 위험 프로필을 기능으로 통합할 계획입니다. 이를 통해 할당 엔진은 개인의 자체 선언된 위험 감수성에 따라 스테이킹 전략을 조정하여 수익 최적화에 대한 보다 개인화된 접근 방식을 제공할 수 있습니다. ^[3]

생태계

LSD 생태계는 솔라나 네트워크에서 구축되고 있으며 기본 토큰인 $LSD를 중심으로 설계되었습니다. 이 플랫폼은 스마트 풀의 자산을 다양한 타사 검증자 및 유동성 스테이킹 프로토콜에 위임하여 더 넓은 솔라나 DeFi 및 스테이킹 환경과 상호 작용합니다. 생태계의 주요 구성 요소에는 SOL을 스테이킹하는 사용자, LSD DApp 및 모바일 앱 인터페이스, 기본 스마트 계약 및 AI 엔진, 위임된 자금을 받는 외부 솔라나 프로토콜이 포함됩니다. $LSD 토큰은 "게이팅" 메커니즘으로 기능하도록 의도되어 있으며 생태계 서비스에 액세스하거나 상호 작용하는 데 중요한 역할을 할 것임을 시사합니다. ^{[1] [3]}

사용 사례

LSD 플랫폼의 주요 사용 사례는 SOL 보유자를 위한 스테이킹 경험을 단순화하고 최적화하는 데 중점을 둡니다. ^{[1] [2]}

• 자동화된 수익 최적화: 가장 수익성이 높은 기회를 추적하는 데 필요한 수동 연구 및 실행을 수행하지 않고 스테이킹 수익을 극대화하려는 SOL 보유자를 위한 것입니다.
• 위험 조정 스테이킹: 개인화된 사전 정의된 프로필에 따라 위험을 관리하면서 SOL에 대한 수익을 얻으려는 사용자를 위한 것입니다.
• 복잡한 전략에 대한 단순화된 액세스: 다양한 프로토콜에서 MEV 극대화 및 포인트 파밍과 같은 고급 수익 창출 전략에 대한 쉽고 수동적인 노출을 사용자에게 제공합니다.
• 다각화된 스테이킹 포트폴리오: 단일 플랫폼 인터페이스를 통해 다각화된 스테이킹 기회 포트폴리오에 액세스하여 위험을 분산시킬 수 있습니다. 위의 사용 사례는 프로젝트의 명시된 목표와 소개 자료에 설명된 기능에서 파생되었습니다. ^{[1] [2] [3]}

토큰노믹스

LSD 프로토콜의 토큰노믹스는 기본 토큰인 $LSD를 중심으로 합니다. ^[1]

유틸리티

$LSD 토큰의 주요 명시된 유틸리티는 플랫폼 액세스와 관련이 있습니다.

• 생태계 액세스: 토큰은 "생태계 게이팅"에 사용될 예정이며, 이는 플랫폼의 서비스에 액세스하거나 특정 기능 및 기능을 잠금 해제하는 데 필요할 수 있음을 의미합니다. 이 게이팅 기능의 메커니즘에 대한 구체적인 세부 사항은 프로젝트의 소개 문서에서 제공되지 않았습니다. ^{[1] [2] [3]}

할당

• $LSD 토큰의 할당, 총 공급량, 배포 모델 및 베스팅 일정에 대한 정보는 제공된 소스 자료에서 사용할 수 없었습니다. ^{[1] [2] [3]}

거버넌스

• 프로토콜 업그레이드 또는 매개변수 변경에 대한 투표와 같은 $LSD 토큰과 관련된 거버넌스 권한 또는 메커니즘에 대한 정보는 제공된 소스 자료에서 사용할 수 없었습니다. ^{[1] [2] [3]}

파트너십

• 프로젝트의 소개 자료에는 공식적인 조직 파트너십이 발표되지 않았습니다. 프로젝트의 수석 개발자는 솔라나 재단에서 이전 고용 경험이 있지만 이는 LSD와 솔라나 재단 간의 공식적인 파트너십을 구성하지 않습니다. ^{[1] [2] [3]}