clBTC는 비트코인을 탈중앙화 금융(DeFi, 디파이) 수익 기회와 연결하도록 설계된 토큰으로, 향상된 자본 효율성과 유연성을 제공합니다. 이는 유동성 제약 및 제한적인 수익 창출 옵션과 같은 비트코인 보유자가 직면하는 과제를 해결하기 위해 비트코인 유동성 스테이킹을 가능하게 하고 중앙화 및 탈중앙화 금융 기능을 결합하여 DeFi 채굴, 유동성 제공, 및 거버넌스에 참여할 수 있도록 합니다. ^[1]

개요

clBTC는 수탁 수익 전략과 온체인 활동의 조합을 통해 가치를 축적하도록 설계된 가치 증가 토큰으로, 기존의 1:1 페깅 토큰과 차별화됩니다. 단순히 비트코인의 가치를 반영하는 대신, clBTC는 중앙화 금융(CeFi, 세파이) 플랫폼(예: 바이낸스)에서 시장 차익거래 기회를 활용하는 정량적 전략을 통해 생성된 수익을 캡처합니다. 또한, 민팅 시 clBTC 토큰을 통해 사용자는 온체인 유동성 스테이킹, DeFi 프로토콜, 스테이킹, 유동성 제공, 및 거버넌스에 참여하여 수익률을 더욱 높일 수 있습니다. clBTC의 가치는 이러한 통합 전략의 성과에 따라 동적으로 조정되어 Cygnus의 CeDeFi 모델 내에서 복리 수익을 얻을 수 있도록 합니다.

사용자는 기본 비트코인이 Cygnus의 수탁 프레임워크 내에서 안전하게 유지되는 동안 DeFi 생태계에서 clBTC 토큰을 유통할 수 있습니다. 이 구조는 자본 효율성을 최적화하고 확장 가능한 수익 기회를 제공하며 비트코인 보유자에게 장기적인 가치 성장을 제공하여 보안을 저해하지 않고 DeFi 생태계에 참여할 수 있도록 합니다. ^{[1] [2]}

기능

clBTC는 여러 소스에서 수익을 캡처하고 복리로 만들어내는 가치 증가 토큰으로, 비트코인 보유자에게 수탁 수익 전략, 온체인 스테이킹 및 DeFi 생태계 통합의 이점을 제공합니다. ERC-20 호환이므로 DeFi 프로토콜에 원활하게 참여하여 유동성 채굴, 거버넌스 및 수익 농사를 수행할 수 있으며, 원래 자산의 보안을 유지합니다. 또한, 이 토큰은 스테이킹을 통해 유동성을 향상시켜 사용자가 비트코인을 안전하게 보유하면서 clBTC 토큰을 유통할 수 있도록 합니다. 비트코인, 이더리움 및 바이낸스 스마트 체인과 같은 주요 블록체인 간의 크로스체인 호환성을 지원합니다. ^{[3] [4]}

보안

Cygnus는 운영 효율성을 유지하면서 사용자 자산을 보호하도록 설계된 포괄적인 위험 관리 프레임워크를 통해 clBTC의 보안 및 안정성을 보장합니다. 주요 보안 조치에는 안전하고 효율적인 자산 보관을 위한 Ceffu의 MPC(다자간 컴퓨팅) 기술 사용, 분산형 키 관리와 신뢰할 수 있는 수탁 관행의 결합이 포함됩니다. Cygnus는 철저한 감사를 수행하고 최고의 보안 회사와 협력하여 스마트 계약 위험을 완화합니다. Cygnus는 여러 거래소와 수탁자에 걸쳐 운영을 다각화하여 단일 플랫폼에 대한 의존도를 줄이고 운영 탄력성을 높입니다. clBTC의 최적 유동성 수준을 유지하고 시장 혼란을 최소화하기 위해 적응형 유동성 관리 전략이 구현됩니다. 엄격한 실사 및 담보화 절차는 상대방 위험으로부터 사용자 자산을 보호합니다. ^{[5] [6]}