Convergent는 솔라나에서 운영되는 프로토콜로, SOL을 과담보하여 0% 이자로 탈중앙화된 스테이블코인인 USV 생성을 용이하게 합니다. 또한 이 프로토콜은 해당 SOL을 Jito에 자동으로 스테이킹하여 사용자가 레버리지 또는 추가 수익 창출에 적합한 유동적인 스테이블코인인 USV를 보유하는 동안 스테이킹 보상과 MEV 수익을 얻을 수 있도록 합니다. ^[1]

개요

Convergent는 다음과 같은 기능을 통해 1 USV 대 1 USD의 가치 비율을 1:1로 유지하도록 설계되었습니다. ^[1]

• 0% 이자 대출: USV 차용인에게 이자 수수료가 부과되지 않아 시간이 지남에 따라 부채가 누적될 염려가 없습니다.
• 수익 창출: USV 보유자는 SOL을 예치하여 수익을 창출할 수 있으며, Jito를 통해 스테이킹 보상과 MEV 수익을 얻을 수 있습니다.
• 과담보: 시스템은 담보의 총 가치가 발행된 USV 토큰의 가치를 초과하도록 보장하여 안정성을 향상시킵니다.
• 100% 탈중앙화: Convergent는 완전히 탈중앙화된 방식으로 운영되어 검열에 대한 저항력을 제공하고 페그 안정성 및 시스템 지급 능력을 유지하기 위해 중앙 집중식 자산으로부터 독립성을 제공합니다.

이자 발생 담보

프로토콜 내의 모든 SOL 예금은 자동으로 Jito에 스테이킹되어 스테이킹 보상과 MEV 수익을 얻으며, JitoSOL이 기본 담보 역할을 합니다. 결과적으로 프로토콜은 Jito에서 얻은 수익의 일부를 공제하지 않으므로 사용자는 부채를 상환하여 포지션을 종료할 때 스테이킹 이익에 완전히 접근할 수 있으며, 이 과정을 "Diverging"이라고 합니다. Jito는 솔라나를 위한 MEV 인프라 구축업체입니다. ^[2][3]

Nexus

사용자는 USV를 Nexus에 예치하여 청산 이익과 CVGT 토큰 배출을 얻을 수 있습니다. Nexus의 기능은 청산된 포지션으로 인한 부채를 해결하기 위한 준비금 역할을 하여 총 USV 공급에 대한 지속적인 지원을 보장하는 것입니다. ^[4]

사용자는 USV를 Nexus에 예치하여 청산된 포지션에서 담보(JitoSOL)를 얻을 수 있습니다. 청산 동안 포지션의 남은 부채에 해당하는 USV가 Nexus의 잔액에서 차감되어 부채를 해결하고 청산된 포지션의 총 담보가 Nexus로 이전됩니다. ^[4]

Converging

Converging은 SOL을 담보로 사용하여 USV를 빌리기 위해 포지션을 시작하는 것을 포함하며, 여기서 담보는 이후 이자 발생 JitoSOL로 변환됩니다. 이 프로토콜은 일회성 차입 및 상환 수수료를 통해 무이자 차입을 용이하게 합니다. 이러한 수수료는 최근 상환 활동에 따라 알고리즘적으로 조정됩니다. 1 USD 미만으로 거래되는 잠재적 USV를 나타내는 상환이 증가하면 차입을 억제하기 위해 차입 수수료가 증가합니다. ^[5]

Diverging

Diverging은 USV로 상환하고 JitoSOL을 반환받아 포지션을 종료하는 것을 포함합니다. ^[6]

청산

Convergent 프로토콜은 정확한 담보 평가를 위해 Pyth JITOSOL:USD 가격 피드를 사용하고 USV 차입 및 청산을 용이하게 합니다. 포지션의 담보 비율이 110% 미만으로 떨어지면 과소 담보로 간주되어 청산 대상이 됩니다. ^[7]

미결제 USV 공급에 대한 완전한 지원을 유지하기 위해 110% 담보 비율 미만의 모든 포지션은 청산됩니다. Nexus는 부채를 흡수하고 해당 담보는 Nexus 예금 사용자에게 비례적으로 분배됩니다. ^[7]

Genesis NFT 컬렉션

Genesis 컬렉션의 목적은 Convergent를 솔라나 NFT + DeFi 생태계에 도입하여 프로젝트의 초기 지지자를 인정하는 것입니다. 시간이 지남에 따라 AGENTS 보유자는 dApp과의 통합과 함께 FRAGMENTS 및 향후 제공에 액세스할 수 있으며, 스테이킹을 통한 프로토콜 수수료 공유가 포함됩니다. ^[8]

USV

USV는 Convergent 시스템 내에서 대출 상환에 사용되는 USD에 고정된 스테이블코인입니다. 필요한 경우 언제든지 명목 가치로 기본 담보에 대해 상환할 수 있습니다. ^[9]

CVGT

CVGT는 Convergent의 프로토콜 토큰입니다. 사용자는 CVGT를 스테이킹하여 발행 및 상환 수수료를 포함하여 프로토콜에서 생성된 수수료의 일부를 비례적으로 획득할 수 있습니다. ^[9]

CVGT 토큰을 사용하면 발행 및 상환 수수료를 포함하여 프로토콜 수수료의 비례적 지분을 얻기 위해 스테이킹할 수 있습니다. 프로토콜 수수료 공유 기능은 CVGT 토큰 생성 이벤트(TGE) 시 활성화됩니다. 처음부터 재무부에 수수료가 발생하지 않습니다. 예를 들어 1000개의 CVGT 토큰이 스테이킹되고 개인이 100개를 스테이킹하면 프로토콜 수수료의 10%를 받게 됩니다. ^[8]